Руководство по торговле криптовалютой для начинающих трейдеров. Часть вторая: анализ крипто-графиков

“В конце концов имеет значение только то, чему ты научился и что по-настоящему усвоил.”

Гарри С. Труман

Существуют различия между крипто-инвестированием и крипто-трейдингом или автоматическим ботом по торговле криптовалютами. На первый взгляд криптовалюта кажется сложной. К счастью, это не так сложно, как вы думаете. Как только вы научитесь читать графики и выполнять базовый технический анализ, все начинает собираться в единую картину.

Как работает крипто-трейдинг

Все успешные трейдеры понимают, что общие шаблоны графиков могут привести к обучению вневременным навыкам, которые ускорят результаты и приведут к прибыльным входам и выходам, независимо от того, какая цена биткойна.

В первые дни существования крипты (с 2009 по 2014 годы) была только одна монета — BTC, и торговля криптовалютами была чрезмерно сложной. Сегодня, в 2020 году, крипто-трейдинг по-прежнему является рискованным, спекулятивным и крайне волатильным, но он проще, чем когда-либо прежде, с еще большим количеством рыночных данных для перекрестной проверки и измерения.

Так с чего следует начинать изучать трейдинг криптовалют? Для начала нужно изучить терминологию крипто-индустрии. Ну, хотя бы основную, без которой не обойтись.

Наиболее популярные термины

Индустрия криптовалют заполнена собственным жаргоном. Вот список 26 самых популярных терминов с определениями, которые вы должны знать, прежде чем приступить к анализу биткойн-графиков:

1. Валюта Fiat. Валюты Fiat являются государственными валютами, такими как доллар США или евро. Эти валюты существуют в противовес криптовалютам (хотя некоторые страны обсуждают возможность запуска собственных криптовалют, что стирает грань между фиатом и криптовалютой). «Fiat» в переводе с латыни означает «по указу». Эти валюты имеют значение «по указу» или «по заявлению» правительства.
2. Крипто-актив. Крипто-актив — это любой токен, монета или цифровая валюта со стоимостью. Иногда люди связывают крипто-актив с определенной технологией. Например, они могут описать Ether (ETH) как крипто-актив для блокчейна Ethereum.
3. Альткоины — это «альтернативные монеты». Как правило, этот термин используется для обозначения любых монет, которые не являются биткойнами. Это популярный термин среди биткойн-максималистов, которые считают, что биток превосходит все остальные монеты.
4. Стейблкоин — это цифровой токен, специально разработанный для поддержания стабильной цены. Как правило, стабильные монеты отслеживают определенную фиатную валюту, и большинство отслеживает доллар США. Они работают по-разному, хотя большинство стабильных монет просто обеспечены 1:1 за счет резервов в долларах, и пользователям разрешено обменивать свою стабильную монету на $ 1 наличными в любое время, что дает маркеру стабильную стоимость.
5. Crypto Exchange. Биржа — это веб-сайт или платформа, где вы можете покупать и продавать криптовалюты. Некоторые биржи торгуют только криптовалютами, в то время как другие имеют дело и с фиатными средствами.
6. Цена предложения. Это максимальная стоимость, которую кто-то готов заплатить за этот актив. Это сторона спроса и предложения, которая управляет криптовалютами.
7. Цена Ask. Это минимальная цена, по которой кто-то готов продать актив. Это сторона спроса и предложения.
8. Спрэд Bid-Ask. Спрэд Bid-Ask — это разница между ценой Bid и ценой Ask для конкретного актива. На высоколиквидных рынках с большими объемами спред спроса и предложения будет довольно небольшим. На меньших рынках с низкой ликвидностью спрэд между спросом и предложением будет намного больше.
9. Волатильность. Волатильность используется на криптовалютах так же, как и на традиционных финансовых рынках. Это мера того, насколько непредсказуемы рынки или насколько сильно цены в настоящее время колеблются.
10. ФОМО — страх пропустить. Если LTC внезапно подскочит на 10% за 2 часа, то он может вырасти еще на 15%, потому что инвесторы «боятся упустить» момент, когда монета подскочит в цене.
11. Страх, неуверенность и сомнение. Биткойн был засыпан FUD со дня его запуска. Некоторые криптовалютные сообщества распространяют FUD о других монетах. Это иррациональное беспокойство, что конкретная монета рухнет или потеряет свою ценность.
12. Покупка провала. Это когда определенный крипто-актив значительно падает, но вы видите возможность покупки. Допустим, биткойн сегодня падает на 5%. Вы «покупаете провал», покупая биткойны в надежде, что они будут расти.
13. Рынки быка и медведя. Термины «бык» и «медведь» имеют в крипто-пространстве то же значение, что и на традиционных рынках. Бычий тренд — это долгосрочный восходящий тренд на всех рынках криптовалюты, в то время как медвежий — это долгосрочное снижение общего рынка криптовалюты.
14. Маркет-мейкеры. Маркет-мейкером является тот, кто «делает» или размещает сделку на бирже. Участник рынка — это тот, кто «берет» или принимает эту сделку.
15. Ликвидность. Ликвидность в мире криптовалют относится к объему конкретной биржи или к тому, как легко совершить сделку на конкретной бирже. Говорят, что хороший обмен в больших объемах является более ликвидным и имеет более высокую ликвидность.
16. Кит: Киты — это отдельные лица или организации, которые хранят огромное количество криптовалют. Некоторые из них являются институциональными хедж-фондами, которые погружают свои пальцы в криптовалюту. Еще так называют людей, которые накопили биткойны и никогда их не продавали.
17. Возврат на инвестиции (ROI). Сколько денег вы зарабатываете от инвестированной суммы? Если вы купили монету за 100 долларов, а цена выросла на 50%, тогда вы заработали 150 долларов, а рентабельность инвестиций составила 50%.
18. Кошельки. Кошельки позволяют вам управлять своими криптовалютами. Это место, где вы храните свои крипто-активы.
19. Горячие кошельки. Это онлайн-кошельки, подключенные к Интернету. Они, как правило, считаются менее безопасными, чем кошельки для хранения в холодильнике, хотя они безопаснее, чем обменные кошельки.
20. Холодные кошельки. Холодные кошельки или кошельки холодного хранения (холодильники) — это кошельки, которые не подключены к Интернету. Они являются наиболее безопасной формой хранения, потому что ваши личные ключи хранятся вдали от мест, где хакеры могут получить к ним доступ.
21. Биржевые кошельки. Большинство бирж имеют кошельки клиентов, где пользователи могут хранить свои средства. Эти обменные кошельки считаются наименее безопасным вариантом, поскольку обменник полностью контролирует ваши средства.
22. Двухфакторная аутентификация (2FA). Двухфакторная аутентификация относится к использованию нескольких методов проверки для входа в вашу крипто-учетную запись. На большинстве бирж можно настроить 2FA. Некоторые биржи отправят вам текстовое сообщение или электронное письмо для подтверждения входа в систему. Другие позволяют вам устанавливать 2FA каждый раз, когда вы совершаете сделку.
23. Ходл, или ходлинг относится к крипто-инвестиционной стратегии удержания крипто-активов в любых рыночных условиях. Биткойн поднимался и падал много раз, но ходлеры смогли выжить в FUD и продолжают удерживать их и по сей день.
24. Диверсификация. Диверсификация относится к идее владения несколькими крипто-активами. Например, вместо того, чтобы иметь 100% своего портфеля в биткойнах, вы можете инвестировать 50% его в альткоины.
25. Арбитраж. Арбитраж — это стратегия покупки монет по одной цене, а затем продажи их по более высокой цене в другом месте. Например, вы можете купить ВТС на Binance, а затем продать его через LocalBitcoins по более высокой цене в местной валюте.
26. Насос и сброс. Это торговая схема, которая включает искусственное раздувание цены целевого актива («насос»), а затем продажу этого актива после повышения цен («сброс»).

Теперь, когда вы знаете эти основные термины, пришло время взглянуть на конкретные аспекты крипто-торговли.

Виды торговли криптовалютой

По большей части, новички хотят только делать рыночные заказы. С помощью рыночного ордера вы покупаете или продаете криптовалюту по лучшей доступной цене. Однако более продвинутые трейдеры могут использовать лимитные ордера, ордера стоп-лосс, торговлю с использованием заемных средств и многое другое.

Типы крипто-торговли в себя включают:

• Рыночный заказ. С помощью рыночного заказа вы покупаете или продаете криптовалюту по наилучшей доступной цене. Обмен будет учитывать последнюю цену, которую кто-то заплатил за биткойн (если вы продаете), или последнюю цену, за которую кто-то продал (если вы покупаете).
• Лимитный ордер. С лимитным ордером вы покупаете или продаете актив по определенной цене. Например, вы можете выставить ордер на покупку биткойна, если он упадет ниже 8000 долларов. Если ценовой пункт никогда не будет достигнут, то ваш заказ может никогда не исполниться. Некоторые биржи позволяют вам устанавливать лимиты времени.
• Стоп-лосс ордер. Стоп-лосс ордера позволяют вам установить конкретную цену, по которой биржа будет совершать сделку, чтобы ограничить ваши убытки. Например, если цена падает на 10% или достигает $ 8500, вы можете оформить стоп-лосс, чтобы ограничить свои потери.
• Ордер Take-Profit. Ордера Take-Profit позволяют вам установить конкретную цену, по которой будет совершаться сделка, чтобы максимизировать вашу прибыль. Например, если монета повысится на 10%, ваш ордер на тейк-профит будет автоматически исполнен, что обеспечит вам гарантированный выигрыш в 10%.

Существует множество более продвинутых типов ордеров, в том числе внебиржевые (OTC), сделки с гориллой, сделки с белыми медведями, сделки с немедленной или отменой (IOC), сделки с заполнением или уничтожением (FOK) и (AON) заказы. Однако большинство начинающих и промежуточных трейдеров смогут добиться успеха и с четырьмя типами сделок выше.

Стоимость крипто-торговли

Торговля криптовалютами не является бесплатной. На большинстве бирж вы будете платить биржевые сборы, комиссии за снятие средств и другие. Затраты на криптовалюту включают в себя:

1. Торговые сборы. Большинство площадок взимают комиссионные сборы от 0,1% до 0,5%. Вы будете платить за каждую сделку. Если вы торгуете значительным объемом (скажем, более 500 000 долларов в месяц), тогда биржа может предложить оптовые скидки, которые могут значительно снизить комиссионные за торговлю.
2. Депозитные сборы. Некоторые ресурсы взимают комиссию за внесение денег на платформу, хотя это становится все менее распространенным.
3. Комиссия за снятие средств. Комиссия за снятие денег гораздо чаще встречается на большинстве бирж. Как правило, сборы за снятие являются фиксированными. Например, вы можете заплатить $ 5, чтобы вывести деньги с платформы. Некоторые биржи также имеют минимальные суммы снятия.

Тарифы могут сильно различаться между площадками. Как правило, регулируемые биржи, такие как Coinbase и Kraken, взимают более высокие комиссии, в то время как менее регулируемые (Binance и KuCoin) взимают более низкие комиссии.

Как исследовать крипто-рынки

Криптоанализ подразделяется на две основные категории: фундаментальный анализ (FA) и технический анализ (TA).

Фундаментальный анализ

Фундаментальный анализ — это нестатистический метод анализа, который оценивает стоимость актива на основе факторов экономического и финансового роста. Фундаментальные аналитики стремятся определить доходность актива, исходя из его потенциала. Они анализируют текущую стоимость актива, а затем прогнозируют дальнейший его рост. Вы можете прочитать технический документ проекта и проверить команду, например, чтобы определить, есть ли у проекта потенциал роста.

Технический анализ

Технический анализ — это чисто статистический метод, включающий изучение графиков цен, объема торгов и других связанных чисел. Технические аналитики полагают, что цена актива отражает настроения рынка и всю необходимую информацию в любой момент времени, поэтому они сосредоточены исключительно на статистическом анализе ценового действия актива.

Эти два метода анализа могут показаться противоречивыми, но они лучше всего работают вместе. Умные инвесторы принимают во внимание все доступные методы анализа.

Тенденции крипто-рынка

Рынки криптовалют очень волатильны и непредсказуемы. Тем не менее, мы все еще видим множество криптовалютных тенденций. Тенденция рынка относится к направлению, в котором цена считается направленной.

На бычьем рынке цены имеют тенденцию к росту (помните: быки атакуют «вверх» своими рогами), в то время как на медвежьем рынке цены имеют тенденцию к снижению (медведи смахивают «вниз» своими лапами).

Некоторые люди также используют такие термины, как светская тенденция. Светский тренд — это долгосрочный рыночный тренд, который длится несколько десятилетий, скажем, 30 лет. Он может быть медвежьим или бычьим, и в более широком светском тренде может быть несколько среднесрочных первичных трендов.

Между тем основной тенденцией является меньшая краткосрочная тенденция в рамках более широкой светской. Это может идти вразрез с вековой тенденцией.

Также могут быть вторичные тенденции в рамках основных. Если на медвежьем рынке вторичная тенденция является бычьей, то это можно назвать «ралли присоски». После нескольких месяцев снижения цен (основной тренд) рынки могут показаться внезапно повышающимися после недели положительного движения (вторичный тренд), но продолжат падение в течение следующих четырех недель.

Нерегулируемые новые крипто-рынки более подвержены краткосрочной волатильности, чем традиционные, устоявшиеся. При крипто-инвестировании вы можете ожидать увидеть больше краткосрочных вторичных тенденций и частых насосов и сбросов, чем, скажем, по индексу S & P 500.

Уровень поддержки и сопротивления

Аналитики крипто-рынка часто ссылаются на такие термины, как уровни поддержки и сопротивления. Эти уровни играют решающую роль в функционировании криптовалют.

Вообразите уровни поддержки и сопротивления как «боевые линии» между медведями и быками.

Уровень поддержки — это нижний уровень тренда, на котором ожидается отскок цены.

Уровень сопротивления же — это верхний уровень тренда, на котором ожидается падение цены.

Например, биткойн может иметь сопротивление на отметке в 10 000 долларов, что приводит к тому, что цена биткойна постоянно растет до этого уровня, но никогда не превышает его. Между тем он может получить поддержку на отметке в 6000, что приводит к падению цены до этого уровня, но не выше его.

Когда цена крипто-актива достигает определенного уровня поддержки или сопротивления, говорят, что он тестирует этот уровень. Иногда уровень держится. В других случаях — пробивается.

Глядя на ценовую историю биткойнов, мы также можем видеть случаи, когда уровень цен преодолевал уровень сопротивления, а затем этот новый уровень сопротивления стал уровнем поддержки. Допустим, биткойн преодолевает уровень в 10 000 и поднимается до 11 500. Внезапно 10 000 долларов могут стать новым уровнем сопротивления, а 12 000 — новым уровнем поддержки.

Точно так же, когда цена падает ниже уровня поддержки, уровень поддержки может стать новым уровнем сопротивления. Например, если цена упадет ниже $ 6000, то предел в 6000 может стать новым уровнем сопротивления, а нижний предел, например, 4500, станет новым уровнем поддержки.

В колеблющейся отрасли, такой как криптовалюты, уровни поддержки и сопротивления редко остаются на долгое время.

Купить или продать стену

Уровни поддержки и сопротивления часто устанавливаются из-за покупки и продажи стен. Вы можете увидеть эти стены, просматривая книги заказов биржи.

Стена покупки — это большое количество ордеров на покупку, размещенных по определенному ценовому пределу, а стена продажи — это большое количество ордеров на продажу, размещенных по определенному ценовому пределу.

Иногда это лимитные ордера, где трейдеры устанавливают определенную цену, по которой они хотят купить или продать. В других случаях это ордера на тейк-профит или стоп-лосс, где трейдеры пытаются реализовать прибыль или ограничить убытки.

Во многих случаях они покупают и продают стены вокруг узнаваемых ценовых категорий. Например, может быть стена заказов на продажу на $ 15 000, поскольку трейдеры стремятся зафиксировать свою прибыль. Между тем может быть стена заказов на покупку по $ 5000, поскольку трейдеры стремятся купить падение. Внезапные скачки или падения цен могут быть легко остановлены стеной ордеров на продажу или покупку.

Как читать графики

На первый взгляд крипто-диаграммы могут выглядеть сложными. Однако, как только вы поймете, что к чему, все станет гораздо проще.

Вот как выглядит график средней крипто-цены:

Этот график показывает бессрочный контракт BTC / USD на двухмесячный период с 1 февраля по 1 апреля. Каждая свеча (каждая зеленая или красная полоса) представляет 6-часовой интервал.

Вы можете настроить временную шкалу графика по своему усмотрению. Например, некоторые диаграммы позволяют использовать интервалы не более 30 секунд, в то время как другие позволяют использовать интервалы до года.

Как и в большинстве финансовых графиков, ось Y (вертикальная ось) представляет цену, а ось X (горизонтальная ось) представляет время.

Вы можете увидеть шкалу цен на правой стороне графика. Это интервал между двумя ценовыми точками. На этом графике шкала цен равна 50, что означает, что разница между двумя ценовыми точками равна 50. Шкала цен может быть линейной или логарифмической:

• Линейная шкала цен: при линейной шкале цен расстояние между любыми двумя точками одинаковой числовой разницы, независимо от значения, равно. Расстояние между 1 и 2, например, равно расстоянию между 9 и 10.
• Логарифмическая шкала цен: при логарифмической шкале цен расстояние между ценовыми точками связано с отношением двух значений. Расстояние между 1 и 2, например, равно расстоянию между 4 и 8 или 12 и 24.

Разница между линейной и логарифмической шкалой цен значительна. Ниже вы увидите две диаграммы истории цен биткойн за все время. На первом графике используется линейная шкала цен, а на втором — логарифмическая шкала цен:

На двух графиках показано одно и то же: цена биткойна с 2011 года по апрель 2019. Тем не менее, логарифмическая диаграмма рассказывает совсем другую историю, чем линейная диаграмма.

С линейным графиком, похоже, что цена биткойна абсолютно ничего не делала в течение первых четырех лет своего существования. Затем произошел небольшой рост цен, длительный период ограниченного движения цен, а затем биткойн поднялся до рекордного максимума в 20 000 долларов в декабре 2017 года, прежде чем резко упал вниз.

На логарифмическом графике движение цены гораздо менее драматично. Первые дни битка выглядят особенно впечатляюще по сравнению с первым графиком. Мы видим, как цена удваивается. Разница между 2 долларами и 200 за BTC значительна, даже если на линейном графике она выглядит как плоская линия. Между тем, скачок с 5000 до $ 20 000, произошедший в 2017 году, выглядит гораздо менее значительным.

В следующей части мы продолжим изучать тонкости крипто-торговли.

Читать первую часть